7 % de réinitialisation grâce à l’IA à Wall Street : Pourquoi Cramer considère Salesforce et Walmart comme les options plus sûres

Les retraits de l’infrastructure IA ont transformé une histoire visant à élargir le marché en un débat sur le moment opportun.

Jim Cramer dit que Wall Street est…Des entreprises qui étaient parmi les plus grands acteurs de l’infrastructure IA du marché sont remplacées par des entreprises dont les moteurs de croissance se trouvent en dehors de la construction des centres de données.Il était clair sur la manière dont on peut interpréter ce changement :“On peut appeler ça une expansion.”Il a dit :Ou vous pouvez appeler cela fuite..

Le changement visible concerne la mémoire liée à l’IA et les noms des entreprises impliquées. Après avoir atteint un pic en juin, les actions liées à la pénurie de serveurs dédiés à l’IA ont…Les investisseurs parient sur ces pénuries – et sur les bénéfices extraordinaires qu’elles génèrent – mais ces bénéfices ne dureront pas éternellement.Selon Cramer, les investisseurs ont déjà vécu ce schéma par le passé.Les stocks se préparent simplement à la fin..

Cela place le marché dans une situation délicate. Le capital se dirige vers les entreprises qui possèdent des facteurs de croissance.À l’extérieur du bâtiment du centre de donnéesMais il reste incertain si les investisseurs se diversifient simplement vers des entreprises plus prometteuses, ou s’ils essaient de limiter leurs pertes dans ce marché de l’IA très concurrentiel trop tôt.

Salesforce et Walmart sont plus faciles à évaluer que les nouveaux gagnants en matière d’IA.

Cramer a souligné Costco, Walmart, ServiceNow, Salesforce et Johnson & Johnson comme des actions qui bénéficient de cette réorganisation. Salesforce et Walmart se distinguent ici, car les raisons qui justifient leur valorisation sont plus concrètes que la théorie de l’IA prometteuse.

Salesforce : l’utilisation des produits et les récupérations des produits font beaucoup parler.

Salesforce n’est peut-être pas le secteur le plus innovant en matière d’IA, mais ses outils de base restent importants dans les opérations commerciales quotidiennes. Cramer a dit que Marc Benioff a réussi à faire des progrès dans la création de…Un produit d’IA agentique qui pourrait être le meilleur dans sa catégorie.Et il a indiqué Slack comme un système largement utilisé. C’est important, car ce logiciel est déjà intégré dans les processus de travail.

L’action a également été affectée pour des raisons liées au timing plutôt qu’à une faillite. Cramer a dit qu’il appréciait le résultat du trimestre, mais a noté que…La croissance de Salesforce ne devrait pas se redémarquer avant la seconde moitié de l’année.Après que la société a annoncé des résultats solides, avec une prévision à court terme plus modérée, certains actionnaires ont vendu leurs actions.

Une autre partie de cette affaire concerne la gestion des capitaux. Cramer a dit que Salesforce…Acheter de grandes quantités de actions : 25 milliards déjà, 25 milliards supplémentaires à venir.et l’appela ainsiLe véritable signe de conviction parle plus fort que les mots pour moi..

Walmart : un sentiment faible peut rendre une entreprise durable plus intéressante

Walmart est une structure différente, mais elle suit toujours la même logique : acheter des entreprises dont la demande est plus facile à prévoir. Cramer récemmentIl explique ce que les analystes de Wall Street se trompent sur Walmart.La section des commentaires reflète le scepticisme habituel envers Walmart. Mais ce bruit peut être un indice. Lorsque tout le monde déteste les magasins que les gens continuent d’utiliser, les stocks peuvent parfois être influencés davantage par les sentiments des clients que par des facteurs objectifs.

Comment penser à la rotation, sans considérer les appels télévisés comme des vérités absolues ?

Il est préférable de considérer cela comme un cadre pratique pour le marché, plutôt que comme une stratégie d’investissement basée sur la personnalité.

Salesforce et Walmart appartiennent à la même catégorie ; les noms liés à l’évolution de la mémoire de l’IA, en revanche, appartiennent à une autre catégorie.

Le groupePasser à des entreprises qui ont des facteurs de croissance en dehors de la construction du centre de données.Cela inclut Costco, Walmart, ServiceNow, Salesforce et Johnson & Johnson. L’attrait est simple : la demande est plus facile à observer dans les abonnements logiciels, les processus d’entreprise, ainsi que dans les achats de produits alimentaires et de marchandises générales, plutôt qu’à travers des données liées aux dépenses futures et aux économies dues aux pénuries.

En revanche, le groupe chargé de la mémoire et du développement de l’IA est maintenant un entreprise qui se base sur des preuves. Après les pénuries, ces entreprises…Un pouvoir de tarification sans précédentLes investisseurs veulent des preuves que ces économies peuvent fonctionner. Si c’est le cas, la baisse des valeurs pourrait ressembler à une période de réinitialisation. Sinon, les investisseurs ont simplement changé de sujet d’investissement.

Quoi observer à partir d’ici

• Vérifiez si les actions des entreprises liées à la mémoire de l’IA se stabilisent, et si le pouvoir de fixation des prix reste solide. Si c’est le cas, la théorie de la rotation baissière s’affaiblit rapidement.
• Vérifiez si Salesforce peut transformer l’utilisation des produits et les rachats en une reprise de croissance comme on l’espère.la deuxième moitié de l’année.
• Vérifiez si Walmart continue de sembler être un problème lié aux sentiments des clients, plutôt qu’un problème lié à la demande.

Tant le cas de diversification que celui de fuite peuvent être avantageux à court terme. L’approche pratique consiste à favoriser les entreprises dont la demande est suffisamment visible pour permettre de défendre leur situation, même si le marché réajuste à nouveau ses prix.