リキッドの予備金の95％が流出した日――実際のビットコインリスクが存在する場所です。

9月10日のUTC時間で10時00分に、Liquid Networkが再びネットワーク上に復帰しました。ブロックの生産が再開されました。— 予防措置としてです。取引は停止されました。また、ビットコインをネットワーク内に留める理由となる「ペグアウト」機能も、依然としてオフのままです。

それは、4日後までの記録です。およそ4,000ビットコインで、当時は約3億2千万ドルに相当する価値がありました。リキッドのトークンを支える連合体のウォレットから出て行った。これは記録であり、呼びかけではない。ここにテープがあって、次にその仕組みがあり、そして、投資家が保有するすべての「包装された」ビットコインに残る疑問がある。

テープ

9月6日、Liquidを運営する企業であるBlockstreamは、撤退の事実を発表しました。連邦の準備金にあった約4,200ビットコインのほとんどが使い果たされてしまった。約200個が残った。当時、それはL-BTCの背後にあるコインの95％に相当した。L-BTCは、ネットワーク内で1対1で使われるビットコインの代替物だった。その停止は即座に起こった。ブリッジノードが無効になり、取引が停止しました。L-BTCの預金や引き出しもできません。.

そのお金はすぐに返ってきたわけではなく、完全に返ってきたわけでもありません。自らを「ホワイトハットハッカー」と名乗る俳優たちは…3,400ビットコインが返還されました。これは、彼らが持ち去った金額の約85％に相当します。— Blockstreamが、ノードが修正されたと言っていました。約598ビットコイン、価値は約4600万ドル報告日時点では、依然として麻薬取引に関連する住所にいる状態だった。公的な合意によると、それは承認された報酬とされていました。.

それがテープです。読者の本当の疑問――ネットワークのバックアップ資金の95％が、誰の秘密鍵も盗まれずに失われることがどうして可能なのか――には答えがあります。そして、それは見出しにならないのです。

メカニズム：橋が壊れただけで、ビットコインではない

署名用のキーは取得されませんでした。連盟の15個のウォレットの中で11個が侵害されていなかった。、そしてまた、Peg-out承認キーもありませんでした。SideSwapというLiquidウォレットサービスがビットコインを発行する際に発生した問題です。この問題は、より具体的で興味深いものでした。Liquidを動作させるオープンソースソフトウェアであるElementsに、暗号化された証明のチェックをキャッシュする方法に関するバグです。.

簡単に言えば、そのソフトウェアは作業を節約するために、検証が成功した結果をキャッシュしていました。しかし、そのキャッシュされた結果が、承認対象の取引に関連しているかどうかを確認することができませんでした。攻撃者は実際のデータを送信し、それが検証されると、別の取引情報をそのキャッシュされた承認情報として使ってしまったのです。ノードは、無効なデータをすでに検証済みのものとして受け入れてしまったのです。Liquidは、ロックされたビットコインによって裏付けられていないL-BTCを作り出したのです。突然現れたブロックストリーム自身の表現によれば、それらのトークンは正当な処理経路を通じて消費され、実際のビットコインが攻撃者に渡されるのだ。

これが重要な詳細であり、それはLiquidを超えるものです。L-BTCはビットコインではありません。それは、フェデレーションウォレットと確認ソフトウェアが返金を実行するという約束です。L-BTCが完全に裏付けられる場合、その約束は、15人の承認者と彼らが実行するコードと同じくらいの価値があります。しかし、そのコードが失敗した場合、返金プロセスは途絶えてしまいます。もちろん、根本的なビットコインは動きず、チェーンも点滅することはありません。

基礎チェーンは動きませんでした。その日、ビットコインの価格は77,000ドル前後で推移し、約2％下がりました。これは通常の動きであり、52週間の範囲内での正常な動きです。この範囲は約58,000ドルから125,500ドルです。リクイジションの連鎖もなく、価格の急騰もありませんでした。市場はこれを単なる「橋渡し的な出来事」と判断しました。つまり、ビットコイン自体がその影響を受けずに済んだのです。この状況こそが、この出来事の最も有益な点です。

その儀式は、単なる儀式として受け止められる。

「ホワイトハット」というレッテルは、その主張と同じように扱われるべきです。つまり、その主張を記録し、実際に何を得られるのかを確認するのです。ホワイトハットの実践とは、許可と事前合意された範囲内で欠点を見つけることであり、生きたシステムから3億2千万ドルを取り出して、自分の報酬として名乗り出ることではありません。これらの制御機能は、同意を得ずにテストされていませんでした。それらは壊れていました。LedgerのCTOは率直にそう述べました。公に明らかにされていない条件で、約600ビットコインを保有していることは、証券報酬というよりも、むしろ脅迫のようなものだと主張している。守衛たちが英雄であるという主張は、実際には証明されていない。また、金銭的な利益をもたらすような儀式についても、その効果は明確ではない。したがって、そのような儀式の意義は、記録に残っている条件が明確でなければ、無視されるべきものだ。

これが会社に与える影響は何か

購入できるBlockstreamのトークンはありません。同社はプライベート企業なので、投資の影響は間接的です。しかし、その経済的側面は注目に値します。2024年10月にBlockstreamは…フルガー・ベンチャーズが主導する2億1000万ドルの転換社債の資金調達「ビットコインを動力源とする金融インフラ技術」と呼ばれるものを構築するために、Liquidがその中心となる。Liquidは、機関やアプリケーションがビットコインの代替通貨を保管したり、資産を発行したり、秘密裏に資金を移動したりできる第二レイヤーである。この製品全体は、資金の引き出し手段として機能する。しかし、ソフトウェアのバグにより、その機能が一時的に停止されることがあった。その際、資金残高は5％にまで減少した。

ブルームバーグはこの事件をこう表現した。暗号通貨が銀行や機関を納得させようとする努力に、また一つの打撃が加わった。デジタル資産は、一般的な金融システムの中に位置するべきものです。これが重要な観点です。機関は、「包装された」資産を保証することはしません。なぜなら、彼らは基盤となるチェーンを信頼しているからです。彼らが保証するのは、トークンが実際に元の通貨に戻せるかどうかという点です。この事例は、大規模なレベルでの償還リスクを示しています。4日間で解決されましたが、まだ完全には終了していません。3億2千万ドルの損失は、業界が乗り越えたストレステストです。それは、受け取った人々がそのほとんどを返還したからです。

ブロックの生成が再びトランザクションによって行われるまでは、ペグは完全に復元されていない。残りの約598ビットコインは、合意された報酬か、それともまだ手に入らないものなのか。1つの開いたポートがあれば、どのような状況かが決まる。それは、制御された「ホワイトヘッズ」の行為か、それともネットワークを再び回復させるための「ジャックバリュー」の行為か。これが、その儀式の偽造者である。地図の偽造者も同じだ。機関が実際にサイドチェーンやブリッジインフラから撤退するかどうかは、静かに現れるものであり、これは今後数ヶ月のフローや実施内容に現れるだけで、ステータスページには現れない。