Les 5 thèmes de Jim Cramer, 13 actions pour 2026 : Un véritable avantage ou simplement une logique de 2025 ?

Les marchés se réajustent en fonction des dépenses liées à l’IA, de la force des consommateurs sélectifs et des activités commerciales.

Après juilletBénéfices importants réalisés dans les actions liées aux infrastructures de l’IA et aux semi-conducteursEt une rotation déclenchée par…Rapport d’emploi faibleLe marché envoie un message plus clair : éviter les noms « sûrs » simplement parce qu’ils ont été vendus, poursuivre l’IA sans discipline, ou rester inchangé et manquer ainsi la chance de se réajuster. J.P. Morgan affine cette décision. Il continue de voir…Bénéfices à deux chiffresdans les actions mondiales, tout en signalant égalementUne probabilité de 35 % que survienne une récession aux États-Unis et dans le monde entier.Cela indique qu’il s’agit d’un marché sélectif, et ce n’est pas facile.

Les thèmes les plus importants pour l’année 2026 sont ceux liés aux dépenses que les investisseurs ont le moins tendance à réduire.Infrastructure de l’IACybersécurité, ainsi que les fusions et acquisitions. Le thème consommateur reste important, mais il ressemble plus à un produit de montre qu’à une certitude absolue.

Thème 1 : Le consommateur résilient a une certaine force, mais il a encore besoin de preuves.

Le premier thème de Cramer bénéficie d’un soutien réel en termes de résultats. Il a dit que…banques, compagnies de voyage et détaillantsOn a remis en question l’idée selon laquelle le client serait complètement épuisé, même après des avertissements répétés concernant la limitation de son pouvoir d’achat. Cela est important, car les entreprises citées dans sa liste sont plusieurs : Capital One, American Express, Ralph Lauren et Williams-Sonoma.

Cependant, ce thème nécessite une certaine discipline. Les risques liés aux crédits et la demande discrétionnaire de produits de haute valeur ne sont pas la même chose. Si la demande d’emprunt reste stable, tandis que les catégories de produits moins rentables s’affaiblissent, l’évolution des comportements des consommateurs est plus sélective qu’un phénomène général.

Cette prudence correspond à l’avertissement de Cramer lui-même, au début du mois : certaines actions étaient vendues de manière indiscriminée. Il a spécifiquement mentionné…PepsiCoEt les entreprises TJX Companies représentent un dommage collatéral suite au fait que le marché a quitté les valeurs défensives après une diminution de l’embauche. En d’autres termes, une baisse ne signifie pas nécessairement une nouvelle poussée de demande.

C’est aussi pour cette raison que l’avertissement contreAcheter après le hypeLes choses sont complexes ici. Si le nom de crédit reste stable et si les détaillants proposant des prix élevés continuent à gagner en visibilité, alors l’idée concernant les consommateurs reste crédible. Mais si ces signaux divergent, il est plus sage de considérer cela comme une situation partielle plutôt que comme une conviction générale pour tout le portefeuille.

L’infrastructure de l’IA, la cybersécurité et les grands contrats ressemblent aux principaux postes de dépense pour l’année 2026.

C’est là que se trouvent les soutiens budgétaires les plus clairs. JuilletBénéfices importants réalisés dans les actifs liés à l’infrastructure de l’IA et aux semi-conducteurs.Le sentiment a été réinitialisé, mais le cycle d’engagement financier sous-jacent n’a pas été clairement arrêté.

Les fournisseurs d’équipements AI disposent d’un lien plus clair avec les dépenses d’investissement.

La préférence de Cramer est de ne pas posséder tous les noms d’IA, mais de se concentrer sur…Entreprises qui fournissent des équipements à semi-conducteursL’appel est simple : la construction se fait à grande échelle.Quatre entreprises devraient dépenser plus de 700 milliards de dollars en 2026.Cela montre à quel point cet investissement est concentré et sérieux.

Les budgets en matière de cybersécurité restent stables sur les marchés incertains.

La cybersécurité est un autre des thèmes qui ont retenu l’attention pendant la période des résultats financiers. La logique est simple : les risques de menaces ne cessent pas lorsque les conditions macroéconomiques évoluent. Cela rend cette thématique plus durable, dans un contexte où J.P. Morgan continue de voir…Une probabilité de 35 % pour une récession aux États-Unis et dans le monde entier..

Les deals énormes peuvent être l’amplificateur caché.

Selon PwC, la valeur globale des transactions commerciales devrait atteindre 4 000 milliards de dollars en 2026. Les transactions de grande envergure, représentant plus de 5 milliards de dollars chacune, constituent près de la moitié de cette valeur totale. C’est une indication utile pour se positionner : les opportunités potentielles ne dépendent pas tant d’une “exposition au secteur des fusions et acquisitions” en général, que plutôt des entreprises les plus aptes à mettre en œuvre des transactions complexes et importantes.

Comment classer les thèmes de Cramer pour 2026

Si vous utilisez cette liste pour guider votre exposition aux actions, l’ordre des titres concernés est tout aussi important que les noms des actions elles-mêmes.

Première étape : le cycle de dépense

Commencez par les seaux attachés…Infrastructure IACybersécurité et activités commerciales. Ce sont les domaines qui bénéficient actuellement de l’appui budgétaire le plus clair.

Deuxième étape : la santé est intéressante, mais ce n’est pas le principal avantage.

Les soins de santé ont été l’un des cinq thèmes qui ont émergé pendant la saison des résultats financiers. Eli Lilly a été mentionné explicitement dans ces thèmes.y compris Capital One, Ralph Lauren, Lam Research, CrowdStrike, Goldman Sachs et Eli LillyCela reste néanmoins pertinent, mais on dirait plutôt une opportunité de deuxième niveau que une dépense essentielle pour l’année 2026.

Élément à vérifier : les noms des consommateurs doivent être confirmés.

L’exposition des consommateurs ne fonctionne que si l’histoire est plus forte que prévu. Cela reste possible, mais les investisseurs doivent rester vigilants face au risque…Acheter après l’ébullition des attentesSi les preuves commencent à se resserrer plutôt que à s’élargir.