Ether.fi lance une expansion de sa banque néo-bancaire grâce à des actions tokenisées et aux rachats programmatiques d’ETHFI.

• Ether.fi a lancé une mise à niveau complète de son neobanque, intégrant le trading d’actions tokenisées, les prêts basés sur des portefeuilles et les systèmes de paiement monétaires mondiaux. Cela permet aux utilisateurs traditionnels de rejoindre le marché, en dehors du public traditionnel lié au DeFi.
• Le protocole introduit des rachats programmés de tokens ETHFI, financés par toutes les sources de revenus liées aux produits, ce qui crée un mécanisme de demande récurrent lié à l’utilisation des produits.
• Une proposition communautaire prévoit de allouer jusqu’à 50 millions de dollars du trésor public pour racheter des ETHFI lorsque le prix tombe en dessous de 3 dollars. Cela permettrait d’établir un plafond de prix et de réduire l’offre circulante.
• Les caractéristiques des actions tokenisées restent restreintes aux États-Unis et dans d’autres juridictions clés. Cela limite le marché potentiel immédiat, malgré un volume de transactions annuel de 2 milliards de dollars.

Ether.fi a officiellement lancé un produit de nouvelle génération, se positionnant comme une alternative complète aux services bancaires traditionnels. La plateforme combine désormais les fonctions de économie, de gestion de fonds, de trading, d’emprunt et de dépenses en une seule expérience sans responsabilité, dans le but de…Remplacer la banque traditionnelle pour la plupart des utilisateurs.En exploitant les avantages du DeFi, tels que la conservation autonome et des rendements plus élevés. Ce changement stratégique représente une rupture importante par rapport à son origine en tant que fournisseur de tokens liquides pur.Répondre à la nécessité d’une utilité plus largesur un marché compétitif.

L’application redessinée vise à simplifier la navigation pour un public plus large. Elle élimine l’interface purement axée sur les cryptomonnaies pour offrir un environnement plus convivial pour les utilisateurs. Le protocole compte plus de 500 000 membres et des transactions annuelles s’élevant à 2 milliards de dollars, en visant ainsi l’utilisation dans les services financiers traditionnels. Le PDG, Mike Silagadze, a déclaré que l’objectif est de…Fournir des outils de niveau institutionnel pour les utilisateurs du secteur de la vente au détail.Cela permet de combler le fossé entre les systèmes financiers décentralisés et les besoins financiers courants.

Comment fonctionne la nouvelle plateforme ?

Les caractéristiques clés incluent la possibilité de négocier des actions, des métaux et des actifs cryptomonnaires tokenisés via xStocks. Les actifs sont stockés dans des coffres sécurisés, protégés par un système de récupération sociale. Cette mise à jour introduit également un nouveau marché intégré Aave sur Optimism, permettant aux utilisateurs de…Emprunter contre tout leur portefeuilleÀ un taux d’environ 4 %, les fonds peuvent être dépensés via la carte électronique ether.fi ou envoyés dans le monde entier.

Les nouvelles lignes de paiement Fiat permettent de traiter plus de 30 devises et méthodes de paiement, y compris Cash App, Apple Pay et Interac. Cela permet des transferts mondiaux via des comptes nommés. La plateforme augmente également les incitations pour les utilisateurs : 3 % de remboursement sur les achats effectués avec la carte Cash, aucune fraise de recharge, et aucune fraise de change pour les niveaux de membership élevés. Cette infrastructure vise à conquérir une part de marché dans le secteur concurrentiel des services de paiement liquides, en offrant une expérience fluide qui remplace les fonctions bancaires traditionnelles.

Quel est l’impact sur la tokenomics ?

Un élément essentiel de cette stratégie est le modèle d’allocation des capitaux. Le protocole prévoit des rachats d’ETHFI financés par toutes les sources de revenus, ce qui crée ainsi un mécanisme de rachat récurrent intégré au système. Ce mécanisme relie directement l’utilisation des produits à la demande de tokens.Mécanisme de demande récurrente pour soutenirLe prix du token augmente à mesure que l’adoption augmente.

De plus, une proposition communautaire prévoit de consacrer jusqu’à 50 millions de dollars du trésor public pour racheter des ETHFI lorsque le prix tombe en dessous de 3 dollars. L’objectif est d’établir un plafond de prix et de réduire l’offre circulante. Cependant, ether.fi a également engagé 3 milliards de dollars en ETH auprès d’ETHGas sur trois ans, afin de développer des marchés institutionnels. Bien que cela permette à ether.fi de se positionner stratégiquement dans le domaine des marchés institutionnels, cela immobilise un capital important qui pourrait autrement générer des revenus au sein de l’écosystème. Cela représente donc un coût potentiel.

Quels sont les défis réglementaires ?

Malgré son statut de deuxième plus grand token lié à des actifs liquides, avec un TVL de 3,47 milliards de dollars, ether.fi fait face à une concurrence féroce de la part de géants tels que Lido, ainsi qu’à des obstacles réglementaires. Les nouvelles fonctionnalités liées au token n’étant pas disponibles aux États-Unis et dans d’autres pays clés, le marché cible immédiat est limité.

Certaines fonctionnalités restent indisponibles aux États-Unis en raison de contraintes réglementaires. Cela représente une difficulté pour l’objectif de remplacer la banque traditionnelle pour la plupart des utilisateurs. La valeur à moyen terme d’ETHFI dépend du fait que les nouvelles fonctionnalités de cette néobanque peuvent générer un volume de transactions suffisant pour que le mécanisme de rachat des tokens constitue un soutien de prix significatif. Lorsque le protocole s’étendra vers le secteur bancaire de détail, avec des actifs tokenisés et des prêts soutenus par Aave, il devra surmonter ces restrictions tout en réussissant à conquérir une part de marché dans le paysage des services financiers plus large.