Se espera un posible breakout alcista en las opciones WMT. El objetivo es alcanzar los 132 dólares para las acciones de este minorista que está ganando impulso en sus operaciones.

• Walmart subió un 2.58%, hasta alcanzar los 130.21 dólares. Esta cifra superó la resistencia establecida por las bandas de Bollinger.
• Los datos de las opciones indican que hay 1,204 posiciones abiertas en llamadas a un precio de 132 dólares, para este viernes. Para el próximo viernes, habrá 1,660 posiciones abiertas en dichas llamadas.
• El ratio “put/call” de 1.07 indica un optimismo cauteloso. Los valores de “put” por valor de $113 sirven como una importante barrera de protección en caso de pérdidas.

Esto es lo que necesita saber: este precio de 130.21 no es simplemente un número, sino una señal importante. Con el precio de WMT aumentando un 2.58%, y al superar su media móvil de 30 días, los indicadores técnicos y el mercado de opciones indican claramente que el dinero institucional está preparándose para un salto por encima de los 130. La verdadera pregunta no es…SiEste movimiento ocurrirá, pero…Hasta dóndePuede que así sea.

Grupos de empresas que son “bullish” y el uso de estrategias de cobertura pasiva.

Comencemos con la cadena de opciones. Las opciones de call por $132, emitidas este viernes (WMT20260206C132), tienen 1,204 contratos abiertos. Ese es el número más alto de contratos abiertos para cualquier tipo de strike. En cambio, las opciones de call por $135, emitidas el viernes siguiente (WMT20260213C135), tienen 666 contratos abiertos. No se trata de algo aleatorio; se trata de una apuesta coordinada en favor de que WMT alcance esos niveles. El histograma en MACD (actualmente en 2.76) confirma que el impulso económico está aumentando.

Pero no se deben ignorar los put. El precio de ejercicio de 113 dólares tiene 6,063 put abiertos este viernes. En cuanto a los put de la semana que viene, con un precio de ejercicio de 117 dólares (WMT20260213P117), el número de puts aumenta a 7,336. Esto crea un “piso” natural para el mercado: si WMT cae por debajo de los 127.05 dólares (el mínimo de hoy), esos puts podrían activarse y causar un rebote en el precio del activo. Sin embargo, la relación entre puts y calles, que es de 1.07, no indica claramente una tendencia bajista. Es más como un “cinturón de seguridad” que un “paracaídas”.

Noticias de valor de miles de millones alimentan la optimismo en el sector minorista.

El hecho de que Walmart alcance una capitalización de mercado de 1 billón de dólares no es simplemente un dato insignificante. Este logro confirma la eficacia de su cadena de suministro basada en inteligencia artificial, así como el crecimiento de sus servicios de suscripción. La participación de 41.59 millones de dólares de Waterloo Capital y el 27% de crecimiento en comercio electrónico durante el tercer trimestre de 2025 demuestran que hay mucha inversión en esta empresa. Pero hay un detalle importante: el ratio de precio a beneficio de 44.4 es bastante alto para una acción del sector minorista. Si los resultados financieros no cumplen con las expectativas, entonces esas acciones con un valor de 125 dólares (WMT20260213P125), con un número de acciones abiertas de 4,475, podrían venderse rápidamente.

Configuraciones comerciales útiles para hoy

Para los operadores de opciones:

• Este viernesCompre llamadas de WMT20260206C132 si el precio de WMT supera los 129.50 dólares. Objetivo: 135-138 dólares antes de la fecha de vencimiento.
• Viernes que sigue…Compre las opciones de “WMT20260213C135” si el precio de la acción supera los 131 dólares hoy. Utilice las opciones de tipo “put” por valor de 131 dólares (WMT20260213P131) como cobertura en caso de aumento brusco de la volatilidad.

Para los jugadores de bolsa:

• EntradaConsidere la posibilidad de comprar WMT por cerca de $129.80 (nivel de soporte actual). Utilice un stop-loss por debajo de $127.50.
• ObjetivosPrimera resistencia en 133.50 dólares (superior del Bando de Bollinger). Luego, 137.50 dólares (zona con muchas órdenes de compra).

La volatilidad está en el aire.

No se trata de una operación en la que basta con comprar y olvidarse del asunto. Con 4.7 millones de dólares en intereses abiertos en ambas opciones, WMT podría experimentar movimientos significativos, ya sea para arriba o para abajo. La buena noticia es que el RSI, en 72.22, aún no está en un nivel de sobrecompra suficiente como para provocar un cambio inmediato en las cotizaciones. Pero si WMT cierra por encima de los 131 dólares hoy, eso cambiará todo. Hay que estar atentos a las opciones de 132 dólares: podrían convertirse en opciones de 135 dólares mañana, si los ganadores pierden el control.

En resumen: se trata de una acción que se encuentra en un punto de decisión. El hito de los mil millones de dólares le da un impulso similar al de una empresa tecnológica. Pero los factores fundamentales relacionados con el mercado minorista siguen siendo importantes. ¿Cuál es tu mejor opción? Participa en este mercado con riesgos bien definidos. Deja que el mercado de opciones haga el trabajo pesado, mientras tú aprovechas la oportunidad.