Dominio energético de Trump y la remodelación de los mercados energéticos mundiales en 2026

Las políticas en materia de energía y defensa de la administración de Trump hasta 2026 han catalizado un cambio en los mercados mundiales impulsado por un enfoque dual en cuanto al dominio energético de EE. UU. y la reorientación geopolítica. Al priorizar la producción nacional de combustibles fósiles, forjar acuerdos comerciales estratégicos y escalar las intervenciones militares, la administración ha creado tanto volatilidad como oportunidades. Para los inversores, este entorno requiere una comprensión más fina de la dinámica del mercado impulsada por las políticas y la identificación de acciones de alta convicción preparadas para beneficiarse de estos cambios estructurales.

Sector energético: combustibles fósiles, GNL y minerales estratégicos

La piedra angular de la estrategia energética de Trump son las$ 750 mil millones del pacto de energía con la UEcualordena las exportaciones de energía de EE. UU. de gas natural licuado (GNL), petróleo y combustible nuclear. Este pacto ha marginado a proveedores tradicionales como Rusia y ha elevado a los productores estadounidenses a una posición dominante en el comercio mundial de energía. Por ejemplo,Exxon Mobil (XOM)yConocoPhillips (COP)se beneficiarán con los derechos de perforación ampliados y las tasas de regalías limitadas a través de la Ley One Big Beautiful Bill (OBBBA),como destaca Société Générale.

Los productores de gas natural, en especial los que operan en la Cuenca Pérmica, también están prosperando.Energía de espalda de diamante (FANG)yExpandir Energía (EXE)han recibido calificaciones de "Sobrepeso" de Piper Sandler.con FANG proyectado para ver una ventaja de 50 %yEJECUTABLEuna ventaja del 26%. Las finanzas del cuarto trimestre de 2025 de Expand Energy reflejan un sólido desempeño, con un EBITDAX ajustado de $964 millones y una relación P/E de 38,71 en diciembre de 2025según fullratio.com.Entre tanto,servicios de gas kodiak, inc.se espera que generará una cifra de 685 a 725 millones de dólares en EBITDA ajustado para 2026,a pesar de los precios del petróleo que se han reducido.

El impulso de la administración para reducir el dominio de China en materiales de tierras raras también ha estimulado la inversión en infraestructura industrial de EE. UU. Esto se alinea con objetivos más amplios, tales como la reindustrialización y la construcción de centros de datos impulsados por IA.según lo reportado por el RBCCM, creados para las empresas involucradas en cadenas de suministro de minerales críticos.

Sector de defensa: Modernización y apalancamiento geopolítico

El presupuesto de defensa de 2026,aumentó un 13,4 % a $1,01 billones, subraya el compromiso de la administración con la modernización militar e intervenciones globales. Este incremento de los gastos beneficia directamente a los contratistas de defensa.Dinámica general (GD)"Tecnologías L3Harris (LHX)yNorthrop Grumman (NOC)son las principales beneficiarias, con contratos vinculados a defensa antimisiles, programas espaciales y desarrollo de sistemas avanzadosComo destaca Société Génér.

GE Aeroespacial (GE)yAeroespacial de Howmet (HWM)Han obtenido contratos importantes, incluido un acuerdo de 5 mil millones de dólares para motores F110 con la Fuerza Aérea de EE. UU.según NasdaqLa adquisición de Consolidated Aerospace Manufacturing por parte de Howmet robustece aún más su posición en piezas de precisión para aplicaciones de defensaSegún Nasdaq.Aviación Archer (ACHR)también está emergiendo como un jugador clave,desarrollo de un eVTOL para uso military asegurar contratos de defensa.

La estimación de consenso de Zacks prevé un crecimiento de los ingresos y ganancias año con año para estas empresas en 2026,movido por mayores gastos de defensaY la demanda de tecnologías de próxima generación.

Riesgos de mercado y consideraciones estratégicas

Aunque las políticas de la administración ofrecen una ventaja sustancial, también introducen riesgos.Los objetivos comerciales agresivos del Pacto de Energíapodría tensar las relaciones diplomáticas si no se cumplen, y los precios mundiales de la energía continúan siendo volátiles debido a las tensiones geopolíticas en Venezuela y el conflicto entre Rusia y UcraniaSegún lo reportado por Markets ChronicleAdemás,El enfoque en los combustibles fósiles corre el riesgo de una inversión insuficiente a largo plazoenergías renovables, lo que podría crear obstáculos regulatorios en el futuro.

Para los inversores, la clave es equilibrar estos riesgos con los vientos traseros estructurales. Las acciones energéticas con una alta eficiencia operativa, comoFANGy la de ejecutables, están bien posicionados para aprovechar la demanda a corto plazo. Las empresas de defensa que tienen relevancia estratégica para los esfuerzos de modernización, como GE y HWM, ofrecen un crecimiento más estable a largo plazo.

Conclusión

Las políticas de Trump para 2026 están remodelando los mercados mundiales de energía y defensa mediante una combinación de política industrial, maniobras geopolíticas y estímulo fiscal. Para los inversores, este entorno ofrece oportunidades de alta convicción en los productores de energía y los contratistas de defensa, siempre que se alineen con las prioridades estratégicas de la administración. A medida que la administración sigue priorizando el dominio de EE. UU. en energía y seguridad, las empresas que se adapten a estos cambios, ya sea por medio de innovación, eficiencia o alineación geopolítica, probablemente tengan un rendimiento superior en 2026 y más allá.