Guía técnica para operadores: Dónde comprar semillas después del rally

El índice de semiconductores está estancado. El PHLX Semiconductor Index (SOX) se encuentra en una fase de consolidación.Los máximos al cierre del año 2000 fueron de 1,330.Se trata de un nivel de resistencia estructural importante, para el cual se ha estado testando durante meses. No se trata de una caída; el índice sigue manteniendo una tendencia alcista, lo que indica que se trata de una pausa dentro de una tendencia alcista poderosa. El índice, en sí, sigue aumentando un 8% en comparación con el año anterior. Pero la situación ha cambiado: ya no se trata de un ascenso directo, sino de una lucha por alcanzar nuevos niveles más altos.

Los líderes son claros en sus decisiones. Los gigantes del sector de la memoria han contribuido a los aumentos en las ganancias del sector en el último año.SK Hynix subió un 11.5%, mientras que Samsung aumentó un 15.9%.Hasta la fecha, mientras que Micron ha aumentado sus precios en un 9%. Este aumento se debe directamente a un incremento significativo en los precios de los chips de memoria, especialmente de los chips de RAM. Esto se debe a la demanda insaciable de inteligencia artificial. Este es el motor principal de este aumento en los precios, y no muestra signos de disminución.

Sin embargo, el mayor desafío estructural para el grupo es TSMC. La mayor fabricante de chips del mundo ha logrado un rápido crecimiento.Niveles recordes en Taipei este mesEsto refuerza su papel como una “beneficiaria” de la inteligencia artificial. Pero esa misma fortaleza también crea un problema. Su gran peso en el índice hace que otros nombres pierdan importancia, y limita el poder de compra de las instituciones. Como señala un informe, la popularidad de esta acción crea “un desafío inusual para los inversores”, ya que la posición de las acciones se ha vuelto más restrictiva, y venderlas ahora es más costoso. Esto significa que se hace cada vez más difícil inyectar más dinero en este mercado.

Para los operadores, el mercado se encuentra en una encrucijada. La tendencia alcista sigue intacta, pero el camino que debiera ser el más fácil para el aumento de los precios se encuentra bloqueado en la cotización de 1,330. Las acciones relacionadas con la memoria son las principales compradoras, pero su capacidad para impulsar los precios hacia arriba está siendo puesta a prueba por el gran volumen de acciones de TSMC. El próximo movimiento dependerá de si el impulso generado por las acciones relacionadas con la memoria puede superar la resistencia actual, o si el índice se queda estancado en un rango determinado, esperando un catalizador que pueda provocar un cambio en la situación.

Técnicas específicas para cada jugador: Niveles de entrada y zonas de riesgo

El impulso del rally ahora se basa en la identificación de las posiciones individuales de cada acción. Para los operadores, lo importante es determinar dónde es más probable que ocurra el próximo retroceso o salto de precios.

Micron es la empresa que está en la situación más difícil. Las acciones de esta empresa están atrapadas en una situación complicada.Formación en forma de cuña ascendenteEs un patrón clásico que, con frecuencia, indica exceso de compras. Los indicadores técnicos indican que se ha superado el punto de sobrecompra. El RSI a 14 días está en…94.87%Se encuentra cerca del límite extremo. Esta situación sugiere claramente que podría producirse un retroceso en el corto plazo. El nivel de soporte inmediato es los 333.65 dólares. Si se rompe esta línea, el descenso hacia la zona psicológica y técnica de los 300 dólares podría acelerarse. El objetivo alcista de los 400 dólares, aunque todavía es posible, ahora enfrenta un aumento más pronunciado desde ese punto.

TSMC cuenta una historia diferente respecto a las posiciones de cobertura que ha adoptado. La fortaleza del precio de las acciones es innegable, pero el mercado de opciones muestra signos de alerta.El volumen de llamadas domina sobre el volumen total de comunicaciones.Con una diferencia significativa, esto indica una cantidad considerable de operaciones de cobertura. Se trata de una estrategia inteligente para aprovechar una posible pausa o corrección en el mercado, incluso cuando las acciones sigan siendo alcistas. La actividad intensa relacionada con las opciones “put” sugiere que el mercado está preparado para un retroceso, lo que podría crear un punto de apoyo si los sentimientos del mercado cambian.

Mientras tanto, ASML mantiene un perfil técnico limpio. El precio de las acciones está en una tendencia alcista, y cotiza por encima de sus medias móviles clave. La calificación técnica sigue siendo positiva.ComprarCon una tendencia que favorece a los compradores, esto significa que el camino más fácil para el mercado sigue siendo hacia arriba. Para los operadores, lo importante es mantener posiciones largas y utilizar las caídas como puntos de entrada, siempre y cuando la acción se mantenga por encima de sus niveles de soporte críticos.

En resumen, se trata de un mercado donde las señales son divergentes. Micron necesita un tiempo para recuperarse; TSMC está intentando protegerse contra posibles riesgos, y ASML sigue avanzando hacia adelante. Los operadores deben ajustar sus posiciones para adaptarse a estas diferentes configuraciones de riesgo y recompensa.

Catalizadores y lo que hay que observar: Confirmar el próximo paso

La configuración técnica es clara, pero el mercado necesita un catalizador para poder salir de su rango actual. Los niveles clave que deben observarse son la resistencia y el soporte inmediatos de cada acción, así como las barreras estructurales del índice en general.

Para Micron, el siguiente movimiento decisivo depende de un único precio. La acción de la empresa está probando un nivel de resistencia crítico.$346.30Un rompimiento limpio por encima de ese nivel confirmaría que el impulso alcista sigue vigente y podría dirigirse hacia el marcado psicológico de 350 dólares. Sin embargo, el peligro inmediato es una caída por debajo del nivel de soporte de 333.65 dólares. Ese nivel es la línea técnica que sostiene la tendencia actual. Si el precio cae por debajo de ese nivel, la estrategia alcista se invalidará y probablemente se produzca un retroceso mayor hacia la zona de 300 dólares.

En el índice general, la lucha se centra en el control de la media móvil de 200 días. El Índice de Semiconductores de PHLX (SOX) se encuentra en una fase de consolidación.Máximos de cierre en el año 2000: 1,330Este nivel se alinea con su tendencia de 200 días. Este es el filtro definitivo para identificar las tendencias. Un salto decisivo por encima del nivel de 1,330 indicaría que la tendencia alcista ha comenzado de nuevo, abriendo el camino hacia altas más elevadas. Por el contrario, un descenso persistente por debajo de este nivel confirmaría que está en marcha una corrección más profunda, lo que cambiaría la tendencia del mercado de una consolidación alcista a una bajista.

El mayor riesgo a corto plazo es una retracción en todo el sector, como se observó durante la sesión de ayer. Aunque el Nasdaq alcanzó un nuevo máximo,…Tech luchó con gran esfuerzo.Mientras tanto, la energía y los sectores industriales lideraban el mercado. Esta división en diferentes segmentos del mercado indica que el movimiento actual es frágil. Si el mercado en general se vuelve inestable o si las acciones de las empresas que han ganado beneficios son vendidas, todo el grupo de los semiconductores podría verse afectado por una ola de ventas. Los operadores deben estar atentos a los picos de volumen en los días de baja, y monitorear la fuerza relativa de los semiconductores en comparación con el resto del mercado. La situación técnica actual es de tensión entre el fuerte impulso alcista y la resistencia estructural en 1,330. El próximo movimiento será confirmado por el nivel clave que sea superado.