Súbitos cambios en las regulaciones relacionadas con las criptomonedas: Cómo enfrentar los riesgos y las oportunidades en 2025

El sector de las criptomonedas en 2025 estuvo marcado por un paradojo: la claridad regulatoria sin precedentes coexistía con cambios políticos repentinos y desestabilizadores. Mientras que marcos como la ley GENIUS de los Estados Unidos y la regulación MiCA de la Unión Europea proporcionaban una estructura esperada durante mucho tiempo, anuncios abruptos, como la amenaza de Trump de imponer aranceles del 100%, provocaron colapsos en el mercado.Eliminación de 19 mil millones de dólares en procedimientos de liquidación.En un solo día. Para los inversores, esta dualidad resalta la necesidad de equilibrar el optimismo respecto a la adopción institucional con la precaución ante las volatilidades geopolíticas y regulatorias.

La claridad regulatoria como catalizador del crecimiento

El año comenzó con una serie de reformas a favor de las criptomonedas. La Ley GENIUS de los Estados Unidos, aprobada a principios de 2025…Se estableció el primer marco federal.Para los emisores de stablecoins, la clarificación de su papel como infraestructura financiera es importante. Esta claridad ha fomentado la participación de las instituciones en este sector.El 80% de las jurisdicciones analizadasInformar sobre nuevas iniciativas relacionadas con activos digitales por parte de bancos y gestores de activos. De manera similar, la transición de Singapur de proyectos piloto basados en tokens a operaciones a gran escala.Indicó un cambio global.Hacia una regulación que fomente la innovación.

Estos desarrollos han normalizado los activos criptográficos en la financiación tradicional. Por ejemplo, la aprobación de fondos cotizados en bolsa relacionados con Bitcoin en los Estados Unidos y la Unión Europea permitió a las instituciones asignar recursos a los activos criptográficos a través de herramientas conocidas por los inversores.El 68% de los inversores institucionalesPlanificar las inversiones en ETP basados en Bitcoin hasta el final del año. El resultado: un mercado en proceso de maduración, donde las criptomonedas comenzaron a operar de forma sincronizada con los activos tradicionales durante crisis macroeconómicas, como por ejemplo…Anuncio de aranceles de Trump para abril de 2025Español:

Cambios repentinos en las políticas: El “Gran Sacudimiento” de octubre de 2025

A pesar de estos avances, el evento más dramático del año 2025 fue la caída del precio del Bitcoin en un 20% durante un solo día, en octubre. Ese evento reveló la fragilidad del sector. ¿Cuál fue el motivo?El anuncio sorpresa de Trump sobre una tarifa del 100%En cuanto a las importaciones chinas, esto causó preocupación entre los inversores que utilizaban instrumentos de apalancamiento, lo que desencadenó una serie de liquidaciones. Este “Gran Desplazamiento” reveló los riesgos asociados al uso especulativo de instrumentos de apalancamiento.Más de 19 mil millones de dólares en posiciones.Fueron eliminados en tan solo 14 horas.

El accidente también destacó la dimensión política de la regulación relacionada con las criptomonedas.Los grupos industriales aportaron 200 millones de dólares.Para la campaña de Trump, lo importante era obtener promesas de políticas favorables después de las elecciones. Cuando esas promesas se hicieron realidad, como por ejemplo la Ley GENIUS…Bitcoin aumentó en un 5.63% en rendimientos anormales.Después de las reuniones regulatorias clave… Sin embargo, el colapso ocurrido en octubre demostró que el patronazgo político puede desestabilizar los mercados, al igual que puede impulsarlos hacia adelante.

Adaptación institucional: Cobertura y diversificación

En respuesta a esta volatilidad, las instituciones adoptaron estrategias más precisas. El papel del Bitcoin como instrumento para contrarrestar la inflación ganó importancia, con empresas como MicroStrategy y BlackRock participando en este mercado.Integrándola en los fondos corporativos.Y también los portafolios de retiro. Mientras tanto, la diversificación se volvió esencial. A medida que la correlación entre el Bitcoin y el S&P 500 aumentó, y su relación con el oro se estabilizó…Inversores con una exposición equilibrada.En todo el ámbito de las criptomonedas, los valores y las materias primas.

Los factores reguladores también fomentaron la innovación. Las cartas de no acción emitidas por la SEC para los proyectos de tokenización, como el piloto de DTC, también contribuyeron a este proceso de innovación.Se alienta a los bancos a que tokenizen el oro.Y en el sector inmobiliario, se están expandiendo las clases de activos, al tiempo que se reducen los riesgos relacionados con las partes involucradas en las transacciones. El crecimiento de los fondos basados en tokens en Singapur.Ilustra además cómo las jurisdicciones…Con enfoques basados en “experimentos primero”, se podría atraer capital.