Configuración de opciones con un alto volumen de llamadas por parte de PEP, y una línea de resistencia alcista de 170 dólares: ¿Es una oportunidad de inversión para los días 16 al 23 de enero?

• PepsiCo cotiza a un precio de 146.26 dólares, lo que representa una disminución del 0.21% con respecto al precio inicial de 147.16 dólares. Este comportamiento se debe a un patrón alcista a corto plazo según el método Kline.
• Los datos de las opciones indican que el interés en las llamadas abiertas es muy alto. Hay 54,784 contratos con un precio de ejercicio de $170. La relación entre llamadas y putes es de 0.56, lo que indica una tendencia alcista fuerte.
• Los analistas han mejorado la opinión sobre esta empresa, considerándola como una “empresa que va por delante de sus competidores”. BNP Paribas Exane ha fijado un precio objetivo de 179 dólares para esta empresa, mientras que Evercore ISI ha establecido un objetivo de “mantenimiento” de 152 dólares. Estas estimaciones reflejan las expectativas de precios a corto plazo.

La idea principal es la siguiente: el mercado de opciones de PEP apuesta decididamente por una subida en los precios de las acciones. Existen grandes cantidades de opciones con strike valores de 170 y 160 dólares. Los indicadores técnicos respaldan esta perspectiva alcista. Pero existen riesgos si las acciones no logran mantenerse por encima del promedio móvil de 30 días, que es de 145.13 dólares. Veamos cómo se desarrollará la situación.

Muros bajistas y desequilibrio en los sentimientos del mercado: Calles a $170, Put a $135

La cadena de opciones nos da una imagen clara de la situación actual. Para esta fecha de vencimiento del viernes, las opciones de tipo “call” por valor de $170 (OI: 54,784) y $160 (OI: 36,166) son las más populares. Por otro lado, las opciones de tipo “put” alcanzan su punto máximo en $135 (OI: 19,654). Esto crea un “muro alcista” en el nivel de $170; los operadores están utilizando estrategias de cobertura o especulando con un movimiento ascendente pronunciado. La relación entre opciones de tipo “call” y “put”, que es de 0.56 (309,000 contra 174,000), refuerza este sesgo.

Pero hay un problema: si PEP cae por debajo de su media móvil de 200 días (141.55 dólares), o si alcanza el mínimo diario de 145.85 dólares, la narrativa alcista se debilita. La falta de operaciones de gran volumen hoy significa que no habrá apuestas de gran magnitud para distorsionar las probabilidades. Sin embargo, el rango de precios de 170 dólares podría convertirse en una “profecía autocumplida”, si los compradores intervienen antes de que expire el plazo.

Mejores prácticas y objetivos de precios por parte de los analistas: un factor que impulsa aún más el mercado.

Los recientes ajustes de las estimaciones de los analistas aportan más contexto al asunto. El objetivo establecido por BNP Paribas Exane, de 179 dólares (con un potencial de aumento del 22%), se alinea directamente con la actividad de opciones a precio fijo, que se centra en valores por encima de los 170 dólares. Por su parte, el objetivo establecido por Evercore ISI, de 152 dólares, se encuentra justo por encima del mínimo de los últimos 52 semanas y del nivel de soporte diario de 145,85 dólares.

La percepción de los inversores es importante en este caso. Si el precio de PEP supera los 147.55 dólares (el precio máximo de hoy) y se mantiene por encima de los 145.13 dólares (máximo de los últimos 30 días), entonces las targetes de precio entre 152 y 179 dólares ganan credibilidad. Pero si el precio cae por debajo de los 143.50 dólares (el valor medio de la banda de Bollinger), entonces la recomendación de “mantener la posición” podría ganar importancia, lo que disminuiría el impulso para comprar acciones.

Operaciones factibles: Calles a 160 dólares; entrada en el stock cerca de 143.50 dólares.

Para los operadores de opciones:

• Juegos a corto plazoCompre la opción PEP260116C160 (un llamado de $160 para este viernes), si el precio de la acción supera los $147.55. El precio de ejercicio de $170 actúa como un límite psicológico; los compradores podrían intervenir y impulsar el precio de la acción hacia arriba.
• Jugabilidad más prolongadaPEP260123C1575 (llamada de $157.50 para el próximo viernes). Si PEP se estabiliza cerca de los $146.25, entonces esta opción ofrece un equilibrio entre riesgo y recompensa. Si el precio aumenta en un 10%, llegando a los $152.50, se obtiene una ganancia.

Para los operadores de bolsa:

• Precio cercano a los 143.50 dólares.Se puede apoyar entre 30D y 200D Mas. El objetivo es alcanzar los 152 $, primero; luego, los 170 $ (nivel de desempeño superior de BNP).
• Espalda de llamadas optimistasCompre el PEP260116C150 y venda el PEP260116C160 para reducir los riesgos. Al mismo tiempo, aproveche la oportunidad de obtener ganancias de entre $152 y $160 por cada unidad vendida.

La volatilidad está en el horizonte: los alcistas tienen la ventaja, pero la precaución sigue siendo necesaria.

Los datos nos muestran una imagen clara: PEP está preparado para un salto alcista. La actividad en el mercado de opciones y las valoraciones positivas de los analistas indican que los objetivos principales son entre $152 y $170. Sin embargo, la acción debe mantenerse por encima de $145.13 para que esta teoría se vuelva realidad. Si esto no ocurre, el rango de precios de $135 a $140 podría provocar un retroceso en los precios de la acción.

Por ahora, la configuración de opciones con alta volatilidad y las condiciones técnicas sugieren una posibilidad elevada de una subida en los precios. Pero, como siempre, hay que mantener las paradas muy precisas. Los mercados pueden sorprender, incluso cuando las probabilidades están a favor del inversor.