Configuración de opciones con llamadas frecuentes por parte de PEP y estrategia de compra de opciones por valor de $170: Un retorno del 7.5% en medio de cambios estratégicos.

• La cotización de PEP es de 168.71 dólares, lo que representa un aumento del 0.7%. El volumen de transacciones también ha aumentado considerablemente, hasta los 4.5 millones de acciones.
• Los datos de las opciones indican una proporción de 0.66 entre opciones de venta y opciones de compra. Hay 1,770 contratos que corresponden a opciones de compra por un precio de $170. Estos son los contratos con el precio más bajo para esta fecha.
• Los analistas elevaron las expectativas de precio a $175–$190, tras la operación de recompra de $10 mil millones y las reducciones en los precios de los productos de la marca.

El mercado apuesta mucho en el potencial de PEP, pero el nivel de soporte de 165 dólares podría poner a prueba ese optimismo.Clústeres OI optimistas y movimientos de “ballenas”: ¿Qué está sucediendo a los 170 dólares?

Los operadores de opciones están invirtiendo en llamadas a PEP, como si fuera el año 2021 otra vez. La opción con strike de $170 (PEP20260213C170) ocupa la mayor parte del volumen de negociación este viernes: son 1,770 contratos. Eso representa casi el triple de la cantidad de contratos correspondientes al siguiente strike. No se trata simplemente de un movimiento casual; es una muestra de confianza en una acción que cotiza a $168.71. Esta acción ya está cerca de su punto más alto en 30 días, que es de $170.17.

Pero la situación es la siguiente: el contrato de “put” por valor de 150 dólares (PEP20260213P150) cuenta con 4,738 contratos de “OI”. Se trata, en realidad, de una especie de “tug of war” entre los que buscan subir los precios hasta los 175 dólares y los que esperan una caída a los 150 dólares. El comercio de 3,000 contratos de “put” por valor de 167.50 dólares (PEP20260220P1675) también añade interés al asunto: alguien está utilizando este método para proteger sus posiciones en un corto plazo, pero no hasta el nivel de 170 dólares.

Flujo de noticias: Recompras de acciones, reducción de precios y el favor de los analistas

Los recientes movimientos de PepsiCo son ejemplos perfectos de inversiones que aprovechan las condiciones actuales del mercado. El programa de recompra de 10 mil millones de dólares y los recortes del 15% en los precios de los snacks han causado gran interés en Wall Street. Morgan Stanley ha aumentado su precio objetivo a 180 dólares; y eso tiene motivos válidos: el resultado del cuarto trimestre de PepsiCo fue mejor de lo esperado, con un margen superior a las proyecciones. Pero no se debe ignorar la cuestión de la deuda: el ratio de distribución de beneficios del 94.83% y la transacción de 675 mil dólares en opciones down señalan posibles riesgos si los márgenes de ganancia disminuyen.

Jugadas efectivas: llaman a la audacia, pero recomiendan la prudencia.Para los operadores de opciones:

• Juego agresivo:Se puede comprar PEP20260213C170 por el precio de $2.46. El costo marginal sería de $172.46. Si el precio de PEP se mantiene por encima de $165.29 (Bollinger Middle Band), esta opción podría generar ganancias del 15% al 20% para el viernes.
• Diferencia equilibrada:Se puede vender el PEP20260213C175, en lugar del PEP20260213C170. La ganancia máxima es de 175 dólares; además, se reduce el riesgo al aprovechar la ola de precios en torno a los 170 dólares.

Para los inversores en acciones:

• Entrada:Considere la opción de comprar PEP cerca de allí.$168.71Si el precio se mantiene por encima de los 167.26 dólares (mínimo intradiario), entonces el objetivo será…$172.50(Bollinger Upper Band). La parada se encuentra en 165.29 $.
• Espera/Retraso:Compre el PEP20260213P160 para el próximo viernes, con el fin de protegerse ante posibles retracciones del precio del activo. Es más barato que los putes por valor de 150 dólares, y ofrece 7 días para reaccionar.

Volatilidad en el horizonte: Los alcistas tienen la ventaja, pero deben seguir siendo ágiles.

El RSI de PEP es de 86.7, lo cual indica que la acción está sobrecomprada. Sin embargo, el aumento del precio del 12.67% en dos semanas representa un factor positivo: existe un programa de recompra por valor de 10 mil millones de dólares, además de una rentabilidad del 3.4%. La verdadera prueba vendrá en las próximas 72 horas: ¿podrá PEP superar los 170.17 dólares y mantener ese nivel? Si así fuera, el muro de OI de 175 dólares podría convertirse en un punto de apoyo importante. Pero si el precio cae por debajo de 165.29 dólares, entonces las opciones a 150 dólares podrían volver a ser valiosas. En cualquier caso, esta acción no va a seguir sin hacer nada hasta el año 2026.