Resumen del mercado de hoy: Trump retira las aranceles, el S&P 500 aumenta un 0.55%; Ledger espera una oferta pública de acciones por valor de 4 mil millones de dólares, mientras que los precios de las materias primas siguen en alza.

El mercado estadounidense presentó un rendimiento mixto en la tarde. Los sectores de energía y materiales tuvieron un buen desempeño, mientras que los sectores financieros e industriales tuvieron resultados decepcionantes. El promedio industrial Dow Jones cayó 209 puntos, lo que representa una disminución del 0.43%, a 49,170.09. Por su parte, el índice S&P 500 aumentó en 1.63 puntos, lo que representa un incremento del 0.24%, a 6,929.78. El Nasdaq Composite ganó 147 puntos, lo que representa un aumento del 0.63%, a 23,582.40. Las materias primas tuvieron un mejor desempeño que las acciones, con el petróleo crudo WTI aumentando en un 2.4%, a 60.80 dólares por barril; el cobre subió en un 2.99%, a 5.95 dólares por onza; y la plata aumentó en un 3.59%, a 99.835 dólares por onza. Los sectores de energía (+1.18%) y materiales (+0.72%) fueron los que registraron los mayores avances. En cambio, los sectores financieros (-1.03%) e industriales (-0.38%) tuvieron resultados más débiles.La actitud del mercado sigue siendo dividida. La incertidumbre geopolítica y los resultados financieros de las empresas son factores que influyen en las tendencias del mercado.

Acciones calientes

Gigantes tecnológicos:Microsoft (MSFT): +3.45%; Meta (META): +1.85%; Amazon (AMZN): +1.75%; Nvidia (NVDA): +1.70%Energía y materiales:Ericsson (ERIC): +9.45%; Fortinet (FTNT): +5.98%; Maxeon Solar (MAXN): +26.35%; Gold Resource (GORO): +22.18%Empresas de pequeña capitalización:Movano: +180.63% Direct Digital: +80.35% Brand Engagement: +72.40% TryHard: +60.71%

Narrativa macroeconómica, corporativa y global

Trump retira las amenazas relacionadas con los aranceles a Groenlandia, aliviando así las preocupaciones del mercado.

La decisión del presidente Trump de retirar las tarifas del 10% sobre las importaciones europeas provocó un aumento del 0.55% en el valor del índice S&P 500. Los inversores eliminaron sus estrategias de cobertura contra posibles impactos negativos. Los analistas señalaron que la tasa real de las tarifas (~11%) sigue siendo menor que las expectativas iniciales (15%). Sin embargo, la incertidumbre en materia de políticas a largo plazo sigue existiendo.

La UE suspendió el paquete de aranceles retaliatorios por valor de 109 mil millones de dólares contra los Estados Unidos.

La Comisión Europea suspendió su plan de represalias comerciales, que involucraba una inversión de 109,19 mil millones de dólares, durante seis meses. Este paso evita la volatilidad inmediata del mercado, pero deja espacio para posibles escaladas si las tensiones vuelven a surgir en el futuro.

Archivos contables relacionados con la emisión de acciones por valor de 4 mil millones de dólares estadounidenses. La valuación de las acciones se ha triplicado en el año 2023.

La empresa francesa de carteras criptográficas Ledger, con el apoyo de Goldman Sachs y Barclays, planea listarse en la bolsa de Nueva York por valor de 4 mil millones de dólares. Este ofrecimiento de cotización es consecuencia de los recientes ataques cibernarcóticos y del aumento de la demanda por medios seguros para almacenar criptomonedas. Esto indica un creciente interés por parte de las instituciones en este sector, a pesar de los riesgos regulatorios.

Las actividades comerciales en los Estados Unidos han mejorado, pero el empleo sigue siendo débil.

El índice de producción compuesto de S&P Global en enero aumentó a 52.8%. Sin embargo, el crecimiento de los salarios fue prácticamente nulo, y los costos de los insumos superaron las metas establecidas por la Fed. Estos factores hicieron que las expectativas de recorte de tasas de interés fueran más bajas. El débil crecimiento en los sectores manufacturero y de servicios destacó la fragilidad del impulso económico.

El sector de crédito privado enfrenta riesgos de colapso en medio de la desregulación.

El mercado de crédito privado, que mide los 4,9 billones de dólares, se encuentra bajo una intensa supervisión, debido a las prácticas de préstamo poco transparentes y al aumento del número de casos de incumplimiento de las promesas de pago. Los expertos advierten sobre los riesgos sistémicos que podrían surgir si las normas de evaluación de créditos se debilitan aún más. Lenders como Blackstone y KKR están cotizando por debajo de sus niveles más bajos recientes.

El dólar alcanzó su nivel más bajo en tres semanas, debido a las preocupaciones relacionadas con el “pesado panorama político”.

El dólar estadounidense cayó al nivel más bajo en tres semanas, ya que la incertidumbre política y las decisiones políticas erráticas desplazaron los datos económicos de primer plano. El índice Bloomberg Dollar Spot registró su peor rendimiento semanal desde junio. Los analistas calificaron esta situación como un “pesadilla política” para los mercados mundiales.