Caminar por los riesgos geopolíticos y del mercado laboral a principios de 2026: Posicionamiento para las rotaciones en el sector energético y tecnológico, en medio de los cambios en la política estadounidense y la volatilidad económica.

Los sectores de energía y tecnología en los Estados Unidos entran en una fase crucial a principios de 2026, marcada por una serie de cambios políticos, tensiones geopolíticas y volatilidad económica. Mientras que el gobierno de Trump prioriza los combustibles fósiles y la energía nuclear en lugar de las fuentes de energía renovables, los inversores deben reajustar sus estrategias para enfrentar la incertidumbre regulatoria, las interrupciones en la cadena de suministro y la creciente demanda de infraestructuras basadas en la inteligencia artificial. Esta analisis proporciona información útil para enfrentar estos desafíos y aprovechar las oportunidades que surgen en este contexto.

Cambios en la política de los Estados Unidos: Una reorientación hacia los combustibles fósiles y los activos energéticos estratégicos

La reforma política de diciembre de 2025 implementada por la administración de Trump ha cambiado fundamentalmente el panorama energético de los Estados Unidos. Al eliminar las regulaciones de la era de Biden en materia de emisiones de metano, gestión de cenizas de carbón y concesiones para proyectos eólicos marinos, la administración ha logrado…Se indicó un claro giro en la estrategia.Hacia los combustibles fósiles y la energía nuclear como activos estratégicos nacionales. La “Ley del Gran y Hermoso Bill” complica aún más el sector de las energías renovables.Imponer plazos estrictos.Para cumplir con los requisitos de elegibilidad para los créditos fiscales, los proyectos deben comenzar la construcción a mediados de 2026 y estar operativos a finales de 2027. Estos plazos, junto con…Restricciones sobre la propiedad extranjeraHan creado cuellos de botella en las cadenas de suministro y han aumentado los costos para los desarrolladores.

El impacto del OBBBA ya es evidente:Modelado a partir de recursos para el futuroSe sugiere que las inversiones en capacidades eólicas y solares podrían disminuir en cientos de gigavatios para el año 2035. Además, los costos de electricidad podrían aumentar entre $75 y $100 anualmente para el año 2030. Sin embargo, la administración se centra en la energía nuclear y las tecnologías geotérmicas, sectores que todavía reciben apoyo federal.Presenta oportunidades especiales.Para los inversores dispuestos a superar los obstáculos regulatorios.

Riesgos geopolíticos: Competencia multipolar y seguridad energética

Las tensiones geopolíticas se están intensificando a medida que Estados Unidos y China compiten por la dominación en los sectores de energía limpia y inteligencia artificial. Las inversiones agresivas de China en áreas como la energía solar, el almacenamiento de baterías y el hidrógeno verde están modificando las cadenas de suministro mundiales. Por su parte, Estados Unidos responde con…Políticas intervencionistasIncluyendo las participaciones del gobierno en las tecnologías emergentes. Esta competencia está contribuyendo a fragmentar el sistema comercial mundial.Acuerdos bilaterales y medidas proteccionistasSustitución de los marcos tradicionales basados en reglas.

Para el sector energético, esta dinámica destaca la importancia de la seguridad energética. Los Estados Unidos y Europa están acelerando los esfuerzos para establecer la producción de minerales críticos en su territorio y diversificar las fuentes de energía. Al mismo tiempo, la creciente demanda de energía por parte de la IA pone a prueba la infraestructura eléctrica. Para el año 2026…Demanda de energía en los centros de datos globalesSe proyecta que esta cifra aumente en un 17%, con los gastos en los Estados Unidos cercanos a los 500 mil millones de dólares. Las localidades que ofrecen electricidad barata, confiable y limpia, como aquellas con capacidades nucleares o de hidrógeno avanzadas, son…Obtener una ventaja competitiva.En la atracción de inversiones impulsadas por la IA.

Tendencias del mercado laboral: Un descenso en la inversión en energías renovables y el impacto de la inteligencia artificial en el sector energético

Las tendencias del mercado laboral en 2026 reflejan las presiones combinadas de las políticas y la tecnología. Las políticas restrictivas implementadas por el gobierno de Trump han…Condujo a una disminución del 36%.En Estados Unidos, las inversiones en energías renovables se esperan para mediados de 2025. Los créditos fiscales importantes, como el 45Y y el 48E, expirarán a mediados de 2026.Aceleró la eliminación gradual de este producto.De proyectos eólicos y solares, especialmente aquellos que dependen de cadenas de suministro internacionales.

Mientras tanto, la industria de la inteligencia artificial enfrenta sus propios desafíos. Los centros de datos relacionados con el desarrollo de la inteligencia artificial son…Excitación de las redes localesY esto está generando una mayor atención por parte de las autoridades reguladoras en más de la mitad de los estados de EE. UU. Las empresas se encuentran bajo presión para cumplir con las normativas legales.Transición hacia fuentes de energía sosteniblesAl igual que en el caso de los reactores nucleares y del hidrógeno, también se deben abordar los problemas relacionados con el gasto excesivo y las ineficiencias en el desarrollo de equipos. Estas tendencias destacan la necesidad de adoptar un enfoque equilibrado hacia la innovación y la sostenibilidad.

Volatilidad económica: Superávits estructurales y incertidumbre normativa

La volatilidad económica a principios de 2026 está motivada por un exceso mundial de suministro de petróleo y un superávit estructural previsto en el mercado energético. Se espera que el suministro global de petróleo aumente en más de 2 millones de barriles al día, mientras que la demanda solo aumenta de manera moderada.Los precios pueden rondar los 60 dólares.Por barril. Esta presión negativa afecta de manera desproporcionada a los productores con altos costos, como las empresas de esquisto en Estados Unidos. En cambio, las grandes empresas integradas se benefician de esto.Actividades de descarga.Español:

Mientras tanto, el mercado del gas se está estabilizando.Aumento en el suministro de GNL– En particular, desde los Estados Unidos, se reduce la dependencia estratégica de Europa en cuanto al almacenamiento de recursos. Sin embargo…Barreras comerciales y aranceles de los EE.U.Están actuando como frenos para el crecimiento global, generando presiones inflacionarias y resultados económicos desiguales. Los inversores deben comparar estos riesgos con las posibilidades de una normalización de las políticas monetarias.Discusiones comerciales entre Estados Unidos y China en 2026, lo cual podría ofrecer estabilidad.

Posicionamiento estratégico: Rotaciones de sectores y carteras resilientes

Dadas estas dinámicas, los inversores deben considerar las siguientes estrategias:
1. Español:Sector EnergéticoPriorizar las tecnologías que estén alineadas con las prioridades políticas de los Estados Unidos, como las cadenas de suministro relacionadas con energía nuclear avanzada, energía geotérmica y minerales críticos. Evitar la exposición excesiva a las energías renovables, dado que sus cronogramas de créditos fiscales son inciertos.
2.Sector tecnológicoSe debe concentrarse en la infraestructura de IA, con acceso a energía de bajas emisiones de carbono y en la resiliencia del sistema eléctrico. También se deben diversificar las actividades hacia proyectos de almacenamiento de energía en baterías y proyectos relacionados con el hidrógeno, los cuales siguen recibiendo apoyo bajo el OBBBA.
3.Hedging geopolíticoSe debe asignar capital a las regiones que cuentan con fuentes de energía diversas y políticas industriales sólidas, como los Estados Unidos e India, para mitigar los riesgos en la cadena de suministro.
4.Disciplina del CapitalSe debe enfatizar la creación de portafolios escalables y resilientes, que equilibren los cambios regulatorios a corto plazo con los objetivos a largo plazo relacionados con la transición energética.

Conclusión

El panorama de las inversiones a principios del año 2026 exige agilidad y visión a largo plazo. Aunque los cambios en la política estadounidense y las tensiones geopolíticas dificultan el desarrollo de las energías renovables, también abren oportunidades en sectores estratégicos como la infraestructura nuclear y la inteligencia artificial. Al alinearse con las prioridades regulatorias, enfrentar los riesgos de la cadena de suministro y dar prioridad a la resiliencia, los inversores pueden superar la volatilidad y prepararse para un crecimiento a largo plazo.