Símbolo de opciones del MSFT $520: Lucha de llamadas: cómo el comerciantes pueden hacer un hedging de la volatilidad de AI

• Microsoft (MSFT) se cotiza a $461,32, con una caída de 1.99% desde $470,67, después de abrir a $466,35.
• El interés en comprar opciones es muy alto: 520 dólares por contrato (33,938 contratos). En cambio, el interés en vender opciones es bajo: 450 dólares por contrato (20,945 contratos).
• RSI en 34.09 y MACD -3.5 señalan condiciones de sobreventa pero bajista momento

El mercado se encuentra en una situación difícil, entre el optimismo relacionado con la IA y los problemas inminentes que podrían surgir en el futuro próximo.El mercado de acciones de Microsoft se desploma por debajo de las principales medias móviles, y los compradores de opciones se acumulan en llamadas de $520, por lo que el presente escenario ofrece tanto riesgos como recompensas para los traders que saben donde atender.Ofertas alcistas vs. técnicas bajistas: La lucha por los 520 dólares

El sentimiento en la opción del mercado está dividido como en una partida de ajedrez. La interés de llamada en el strike de $520 (MSFT20260116C520) supera en gran medida la actividad de put en $450, mostrando que los grandes inversores todavía tienen confianza en la recuperación de Microsoft impulsada por la IA. Pero los técnicos dicen una historia diferente: el RSI que se mueve cerca del terreno de sobresoldo (34.09) y un MACD negativo (-3.5) sugieren que los vendedores están en control por ahora.

Las Bandas de Bollinger representan una especie de “trampa” estrecha. MSFT cotiza cerca de la banda inferior, en 469.36 dólares. El promedio móvil a 30 días, que está en 481.93 dólares, actúa como un límite superior. Si la acción cae por debajo de 460.68 dólares (el mínimo de hoy), el soporte del promedio móvil a 200 días, que está en 481.06 dólares, podría romperse. Esto abriría las puertas a una prueba de los precios de las opciones de tipo “put”, en el rango de 450 dólares. Hoy no hay operaciones de tipo “block trade” importantes. Pero la relación entre las opciones de tipo “call” y “put”, que es de 0.69 (favorables a las opciones de tipo “call”), indica que todavía existe una inclinación alcista.

La inversión en inteligencia artificial genera optimismo a largo plazo y dolor a corto plazo

El esfuerzo de Microsoft por invertir 17.5 mil millones de dólares en IA en la India, así como sus herramientas de venta minorista basadas en IA, son aspectos que contribuyen al crecimiento de la empresa. Pero el mercado actual está penalizando las inversiones en este área. Los aumentos en los costos de infraestructura para OpenAI y Anthropic también afectan negativamente a las acciones de estas empresas. A pesar de ello, el 80% de los directores de operaciones plantea utilizar Microsoft 365 Copilot. Esto crea un paradojo: los inversores aprecian la visión de Microsoft en materia de IA, pero temen los riesgos relacionados con su implementación. La meta de precio establecida por Wells Fargo, de 665 dólares, sigue siendo elevada. Sin embargo, la inversión anual de 500 millones de dólares en Anthropic representa un factor negativo a corto plazo.

Acciones para establecer posiciones de mercado en MSFT

1. Bull Call Spread (para los optimistas de la IA):Compramos MSFT20260123C500 (8.182 OI) y vendemos MSFT20260123C525 (4.814 OI). Objetivo para una patada de $480 por encima de la media móvil de 30 días. Si MSFT se mantiene en $460.68, los 500 llamados podrían ganar 15-20% si la acción se retrae a $485 para 23 Ene.
2. Utilice Hedge (para los operadores que son conscientes de los riesgos):Compralo como seguro. Si la acción cae por debajo de $460, los pases de $450 podrían darse de nuevo como soporte. Salga con un beneficio del 50% si MSFT se reaviva a $475.
3. Acciones que se pueden comprar en momentos de bajada de precios:Considera una entrada cercana a $460.68 (la baja de hoy) si se mantiene la media móvil de 30 días ($481.93). Planifica una parada más baja de $455. Señalo $480 si la media móvil de 50 días ($478.36) se convierte en soporte.

Volatilidad en el horizonte: equilibrar el entusiasmo por la IA con la realidad

Las opciones y las tendencias indicativas de Microsoft se enfrentan en una batalla entre el optimismo por la IA y el gasto de liquidez en la proximidad. El llamado de $520 supone un obstáculo psicológico: si lo atraviesas, el promedio móvil de 200 días ($481.06) se torna en un mínimo. Si no lo retienes hasta $460, los puestos de $450 se tornan en una línea de extensión. Con la dominación de la nube de Azure y la presión que impone la India sobre la IA, la historia en largo plazo es intacta pero los comerciantes de hoy deben navegar por un cruce volátil. Mueve la mirada hacia el promedio móvil de 30 días tanto como una medida de convicción como un posible punto de inflexión.