MSFT Options Signal: 450 dólares como nivel de protección; 520 dólares como precio para comprar acciones. ¿Cómo aprovechar las dificultades de infraestructura que enfrenta el gigante tecnológico?

• MSFT cae un 1,8 por ciento a $468.61, rompiendo sus medias móviles de 30 días y 200 días.
• El mercado de opciones muestra una relación de 0.7 entre el activo de opciones down y el activo de opciones up. El activo de opciones up es considerablemente alto: 520 dólares, mientras que el activo de opciones down es de 450 dólares.
• Las transacciones de bloqueo revelan que los grandes operadores están vendiendo opciones de compra a $470 y de venta a $465, lo que sugiere que se posicionan para la baja.

En resumen, las acciones de Microsoft están en una situación de bajada. El precio ha caído por debajo de niveles técnicos importantes. Los operadores de opciones están preparándose para un posible declive hacia los 450 dólares. Además, las noticias recientes sobre los costos relacionados con la infraestructura también están contribuyendo a esta situación negativa. Veamos qué significa esto para su mesa de trading.

Desequilibrio de opciones: un playbook bajista

El mercado de opciones no está susurrando, sino que está gritando. El número de contratos en poder de los compradores es concentrado en el precio de ejercicio de $520 para la fecha de vencimiento de este viernes; hay 34,067 contratos en poder de los compradores. Eso representa una gran resistencia si las acciones suben de precio. Por otro lado, los put a los precios de $450 ($20,520 en total) y $460 ($10,075 en total) sugieren un rango de precio de entre $450 y $460 como punto de equilibrio. Pensemos en esto como una especie de balanza: cuando hay muchos contratos en poder de los compradores, eso significa que las acciones podrían bajar antes de encontrar un equilibrio.

Las transacciones de bloqueo sirven como un estímulo adicional para la situación actual. Una venta de 360 lotes de MSFT20260130C465 (con vencimiento el 30 de enero), y una venta de 600 lotes de MSFT20260320P430 (con vencimiento el 20 de marzo), son señales de que las grandes instituciones están intentando evitar una caída prolongada del precio de las acciones. Estos no son movimientos aleatorios; son decisiones estratégicas relacionadas con la volatilidad y los riesgos de baja.

Flujo de noticias: problemas con la infraestructura aceleran el sentimiento de caída

El plan de inteligencia artificial desarrollado por Microsoft, basado en la participación activa de las comunidades, parece noble. Pero los inversores son cautelosos. La promesa de cubrir los costos de mantenimiento y evitar las exenciones impositivas es una ventaja para la imagen de la empresa. Pero también indica que habrá un gran gasto en infraestructura. Si se suma esto a las declaraciones de Trump sobre que los estadounidenses tendrán que pagar por los costos relacionados con los centros de datos, se trata de una situación ideal para presionar a los inversores a vender sus acciones a corto plazo.

El descenso del 1,8% de la acción por esta noticia no es sólo ruido, es un reflejo de la matemática del mercado: costos más altos = margen menor. Aun cuando Barclays y Wells Fargo mantienen sus calificaciones de compra, la realidad es que las previsiones de crecimiento a corto plazo están siendo reducidas. Esto crea un vacío entre el optimismo a largo plazo y el pesimismo a corto plazo — un vacío que los traders de opciones están aprovechando.

Acciones comerciales: llamadas, opciones put y entradas precisas

Para los jugadores que prefieren opciones más interesantes, la configuración más atractiva es…Spread de llamada corta a $520Vendías MSFT20260116C520 (esta llamada de este viernes por $520) si el stock se mantiene por debajo de $475. La alta OI en esta strike significa que es probablemente el máximo para la subida en la próxima jornada. Si Microsoft no logra superar los $520, la llamada podría expirar sin utilidad, lo que te da una buena prima.

En la puesta,MSFT20260116P450Si el precio se desploma por debajo de $465, se recomienda comprar el put con un objetivo de salida de $450. El RSI de 38.87 y las Bollinger Bands sugieren que se está cerca de las posibilidades de subir, pero con la tendencia de bajada de precio en la parte superior.

Para los operadores de bolsa, considere lo siguiente:Entrada baja, cerca de los 465 dólares.con una parada por encima de $478 (el nivel de soporte de 30D). El objetivo real es $450, donde el OI y el soporte de Bollinger Band de Microsoft podría chocar. Si es proclive a la tendencia a largo plazo, utilice la caída para comprar dípteros con una orden de cierre a $450–$455, con el fin de un 15% de recuperación a $520.

Volatilidad en vista

Las próximas 72 horas serán cruciales. Si el precio de las acciones de Microsoft se mantiene por encima de los 460 dólares, entonces los contratos con un precio de ejercicio de 450 dólares podrían expirar sin valor alguno, lo que liberaría capital para un posible rebote en los precios de las acciones. Pero si el precio de las acciones supera los 450 dólares, los contratos con un precio de ejercicio de 445 dólares podrían desencadenar una serie de órdenes de pérdida. Se trata de una situación de alta volatilidad; hay que actuar con paradas precisas y salidas claras.

En resumen: las acciones de Microsoft son un ejemplo típico de dolor a corto plazo, en medio de grandes perspectivas a largo plazo. El mercado de opciones establece un rango de precios de 450 a 520 dólares por acción. Los costos de infraestructura son el factor que puede influir en los precios. Para los operadores, esto no es una apuesta sobre el futuro de la tecnología de inteligencia artificial de Microsoft, sino más bien una estrategia calculada para aprovechar el caos actual en el mercado.