Momentos clave del mercado matutino: Los movimientos globales de Trump y los problemas tecnológicos influyen en las perspectivas previas a la apertura del mercado.

La sesión previa al mercado comienza con resultados negativos para los tres principales índices bursátiles de EE. UU. Los futuros del E-Mini S&P 500 bajan un 0.43%, a 6,962.50 dólares. El Mini Dow cae un 0.41%, a 48,967.00 dólares. Los futuros del Nasdaq 100 también bajan un 0.57%, a 25,852.25 dólares. Este declive refleja una actitud de precaución por parte de los inversores, agravada por las maniobras geopolíticas de Trump y la volatilidad en el sector tecnológico. Los mercados de materias primas también muestran signos de precaución: el precio del petróleo crudo WTI baja un 0.46%, a 65.12 dólares. El oro cae un 3.91%, a 5,145.40 dólares. La plata, por su parte, baja un 10.78%, a 102.095 dólares, lo que representa la peor caída en años. El cobre también disminuye un 2.18%, a 6.0685 dólares. La combinación de la incertidumbre generada por Trump y la volatilidad en el sector tecnológico está marcando un ambiente defensivo antes del inicio del mercado.

Trump designa a Warsh como presidente del Banco Federal, lo que indica un cambio en la política monetaria.

La nominación de Kevin Warsh como próximo presidente de la Reserva Federal por parte del presidente Trump ha causado cierta inestabilidad en los mercados. Warsh, un defensor de una política monetaria más restrictiva, podría llevar a la Reserva Federal a adoptar tasas de interés más altas y a reducir las medidas de estímulo económico. Este movimiento indica una posible contradicción con la postura más moderada de la actual administración, lo que plantea preguntas sobre la independencia de la Reserva Federal. Los inversores se preparan para un enfoque más agresivo frente a la inflación, lo cual podría afectar negativamente a sectores sensibles al crecimiento, como la tecnología y el sector inmobiliario.

Los resultados de Microsoft disminuyeron en un 9.99%, a pesar de los buenos resultados del primer trimestre.

Microsoft está en una situación difícil, con una caída del 9.99%, lo que significa que su valor de mercado ha disminuido en 357 mil millones de dólares. Esta caída contradice la lógica: los ingresos del primer trimestre alcanzaron los 143.76 mil millones de dólares, superando las expectativas. Pero los inversores están preocupados por la posibilidad de una desaceleración en la demanda de Azure y en la adopción de tecnologías relacionadas con la inteligencia artificial. Este comportamiento refleja una situación generalmente negativa en el sector tecnológico, donde incluso los resultados excelentes son recibidos con escepticismo. Dado que las acciones de Microsoft están cotizando en su nivel más bajo en 12 meses, podría influir negativamente en el rendimiento de Nasdaq.

Los resultados de Apple en el primer trimestre de 2026 fueron buenos, y el sector tecnológico también se benefició de esto.

Apple (AAPL) es un raro punto positivo en el mercado tecnológico. Los ingresos del primer trimestre aumentaron un 16%, alcanzando los 143.76 mil millones de dólares. El iPhone 16 y los auriculares Vision Pro han contribuido a aumentar la demanda del producto. Además, el EPS, que alcanzó los 2.84 dólares, superó las expectativas. Este rendimiento podría estabilizar la actitud de los inversores en el sector tecnológico, especialmente ahora que la inteligencia artificial y los dispositivos vestibles ganan popularidad. Sin embargo, la atención que el mercado general presta al colapso de Microsoft podría eclipsar los avances de Apple, al menos a corto plazo.

El esfuerzo de Trump por regular las criptomonedas está ganando impulso.

Las reglas agresivas impuestas por la administración de Trump en materia de criptomonedas están transformando la industria. Dado que el Senado está demorando la aprobación de leyes importantes, la Casa Blanca intenta imponer normas más estrictas para la clasificación de los activos y para la protección de los inversores. Esto podría aumentar los costos de cumplimiento para plataformas como Binance y Coinbase, lo que generaría volatilidad a corto plazo. Además, este cambio regulatorio también podría llevar a que las empresas de criptomonedas se trasladen al extranjero, socavando así su posición de liderazgo en el sector tecnológico.

Las solicitudes de ayuda para los desempleados han aumentado a 209 mil, lo que genera preocupaciones económicas.

Las primeras solicitudes de desempleo aumentaron a 209,000, algo más que lo esperado. Aunque sigue estando dentro de un rango ajustado, este aumento genera preocupaciones en cuanto a la resiliencia del mercado laboral. Un mercado laboral más débil podría retrasar las reducciones de tipos de interés por parte de la Reserva Federal y ejercer presión sobre los sectores impulsados por el consumo. Este dato es importante para los inversores, ya que les permite evaluar el próximo paso de la Reserva Federal y su impacto en los mercados de valores.

Lista de vigilancia de empresas/Tickers

• MSFTMonitorear cualquier posible caída en las ventas, dado los temores relacionados con la demanda de inteligencia artificial.
• AAPLEstén atentos a las compras que se realicen después de que los resultados financieros superen las expectativas.
• COINEvaluar los riesgos regulatorios derivados de las medidas tomadas por Trump en relación a las criptomonedas.
• NVDASe debaten las preocupaciones relacionadas con el control de exportación desde China.
• SPXVigilen los futuros del S&P 500 como indicador de los riesgos relacionados con las políticas de Trump.

Resumen del analista

Los analistas se dividen entre los que son cautelosos y los que tienen una actitud optimista pero cautelosa. La elección del presidente Trump por parte de la Fed, así como sus acciones geopolíticas, se consideran un obstáculo a corto plazo. Por otro lado, los resultados financieros de Apple ofrecen algo de esperanza para el sector tecnológico. El mercado en general está atrapado en un conflicto entre la incertidumbre política y las prestaciones corporativas. Dado que las valoraciones de las empresas tecnológicas están bajo presión, y que los precios de las materias primas están en declive, se recomienda a los inversores que se mantengan ágiles y den prioridad a las inversiones defensivas.

Próximos acontecimientos económicos importantes

Los datos clave de esta semana incluyen el IPC de febrero y los empleos no agrícolas. Estos datos influirán en la política monetaria del banco central. Los inversores también deben estar atentos a las actualizaciones relacionadas con la política de tierras raras de Trump, así como a cualquier posible cambio en las regulaciones relacionadas con las criptomonedas. Estos eventos podrían determinar la dirección del mercado en las próximas semanas, especialmente a medida que la agenda del gobierno gane impulso.