Resumen del mercado: El Dow Jones superó las 50,000 unidades por primera vez, debido al resurgimiento del sector tecnológico. Nvidia aumentó en un 7.9%, gracias a su plan de gastos en investigación y desarrollo relacionados con la inteligencia artificial, que asciende a 650 mil millones de dólares.

El mercado estadounidense vivió un día histórico: el índice Dow Jones Industrial Average alcanzó por primera vez los 50,000 puntos, con una subida del 2.47%, hasta los 50,115.67. El S&P 500 aumentó un 1.97%, hasta los 6,932.30. Por su parte, el Nasdaq Composite ganó un 2.18%, hasta los 23,031.21. En cuanto a los activos de materias primas, las cifras fueron mixtas: los futuros del oro subieron un 2.04%, a 4,989.1 dólares; el cobre ganó un 1.08%. En cambio, el precio del petróleo crudo WTI aumentó un 0.28%, a 63.47 dólares. Los sectores que tuvieron mejor desempeño fueron Energía (+1.87%), Materiales (+2.89%) e Informática (+4.35%). En contraste, los servicios de comunicación tuvieron una caída del 0.89%. El mercado mostró una actitud positiva, impulsado por la esperanza en el uso de la inteligencia artificial y por el rebote de los valores tecnológicos tras la volatilidad reciente.

Acciones populares/ventajosas

Gigantes tecnológicos:

• Nvidia (NVDA): +7.87%
• Tesla (TSLA): +3.50%
• Microsoft (MSFT): +1.90%
• Apple (AAPL): +0.80%
• Meta: -1.31%
• Amazon (AMZN): -5.55%

Acciones de AI/Chips:

• MicroStrategy (MSTR): +26.11%
• Coinbase (COIN): +13.00%
• Arm Holdings (ARM): +11.56%
• Super Micro (SMCI): +11.44%

ADRs chinos:

• Tian Ruixiang (TIRX): +15.00%
• Jiuzi Holdings (JZXN): +42.74%

Energía y minería:

• Hecla Mining (HL): +6.85%
• Global Interactive (GITS): -25.68%

Opiniones de los analistas

Los analistas destacaron un cambio en la dinámica del mercado, ya que el optimismo generado por la inteligencia artificial chocó con las presiones de toma de ganancias por parte de los inversores. Laurence Alexander de Jefferies mantuvo una opinión “No recomendable” sobre Dow Inc. (DOW), señalando que su historial de resultados es mixto y que existen dificultades en su reestructuración. Por su parte, Jim Reid de Deutsche Bank observó que se está pasando de una situación en la que “cualquier acción tecnológica puede ser una buena inversión”, a una situación en la que los inversores deben ser más selectivos. El potencial disruptivo de la inteligencia artificial, como lo demuestran las nuevas herramientas desarrolladas por Anthropic, ha causado preocupación en las acciones de empresas relacionadas con software. Salesforce ha perdido un 28% desde principios del año. Mientras tanto, Barclays e Interactive Brokers advirtieron contra la sobreestimación de la amenaza inmediata que representa la inteligencia artificial para las empresas especializadas en software. Destacaron la necesidad de un crecimiento sostenible de los ingresos para justificar las valoraciones de estas empresas.

Macros y narrativas corporativas

Dow alcanzó los 50,000 por primera vez.

El cierre histórico del índice Dow por encima de los 50,000 se debió a una recuperación del 2.2% en las empresas industriales y financieras. Además, el sentimiento de los consumidores alcanzó un nivel récord en 10 meses. Los analistas atribuyeron este logro al optimismo relacionado con la inteligencia artificial y a las expectativas de recortes de tipos de interés por parte de la Reserva Federal. Sin embargo, la composición del índice fue tan reducida que surgieron dudas sobre su importancia económica.

Nvidia registra un aumento en sus inversiones en el área de inteligencia artificial, hasta los 650 mil millones de dólares.

Los ejecutivos de Tesla revelaron planes para aumentar la producción de energía solar en los Estados Unidos hasta los 100 gigavatios para el año 2028. Esto se enmarca dentro de la visión de Musk sobre la infraestructura de energías renovables. Este movimiento contrasta con las críticas de Trump hacia las energías renovables, y destaca un cambio estratégico en medio de una disminución en la demanda de vehículos eléctricos.

OpenAI defiende la investigación fundamental, en medio del éxodo de talentos.

Los ejecutivos de OpenAI, incluido el director de investigación Mark Chen, defendieron el compromiso de la empresa con los proyectos de inteligencia artificial exploratoria, a pesar de la priorización del desarrollo de productos en un contexto de crisis. La empresa enfrenta problemas relacionados con la pérdida de talento; entre los recientes fallecidos se encuentra el vicepresidente Jerry Tworek.

El Bitcoin se estabiliza a medida que los mineros de criptomonedas se orientan hacia el uso de la inteligencia artificial.

El precio de Bitcoin volvió a superar los 70.000 dólares, mientras que Bitfarms cambió su nombre a Keel Infrastructure, con el objetivo de concentrarse en la creación de centros de datos basados en tecnologías de inteligencia artificial. El banco Sberbank también anunció el primer préstamo respaldado por Bitcoin en Rusia, lo que indica una posible legalización gradual de las criptomonedas.

Jefferson Cautious de la Fed está preocupado por las posibles reducciones de los tipos de interés.

Philip Jefferson, vicepresidente de la Reserva Federal, enfatizó un enfoque “basado en datos” para las reducciones de tipos de interés. Destacó que el actual nivel de tipos de interés, entre 3.50% y 3.75%, es “básicamente neutro”. Proyectó un crecimiento del PIB del 2.2% para el año 2026, pero advirtió que las inversiones de capital realizadas con la ayuda de la inteligencia artificial podrían provocar un aumento temporal de la inflación.