Crecimiento de los préstamos en criptomonedas y comportamiento de los inversores en tiempos de volatilidad

El mercado de préstamos en criptomonedas se ha convertido en un pilar fundamental para la adopción institucional, impulsado por los avances en la infraestructura y los cambios en el comportamiento de los inversores. A medida que las activos digitales pasan de ser considerados como activos especulativos a ser asignados de manera estratégica, la interacción entre la demanda de préstamos, la asignación de activos y la claridad regulatoria está transformando el panorama del mercado. Este análisis explora cómo los actores institucionales aprovechan los préstamos en criptomonedas en medio de la volatilidad, con el apoyo de datos sobre las tendencias del mercado recientes y los desarrollos regulatorios.

Adopción institucional y maduración de la infraestructura

El interés institucional en las criptomonedas ha aumentado significativamente.El 83% de los inversores planea aumentar la proporción que destinan a las actividades digitales para el año 2025.Un factor clave que facilita este cambio es la maduración de las infraestructuras necesarias, incluyendo soluciones de gestión de activos y instrumentos financieros regulados como los ETP de Bitcoin y Ethereum a corto plazo. Para finales de 2025…Los fondos cotizados en bolsa relacionados con Bitcoin han gestionado activos por valor de más de 115 mil millones de dólares.Además, el fondo IBIT de BlackRock representa un volumen de activos administrados de 75 mil millones de dólares. Estas cifras destacan el papel que desempeñan los sistemas regulados en la reducción del riesgo asociado a las inversiones en criptomonedas para las instituciones.

Innovaciones en materia de custodia, como los “cold wallets” y las coberturas de seguros, han…Transformamos la custodia de activos en un servicio estandarizado.Esta infraestructura ha abordado los problemas relacionados con la seguridad y el cumplimiento de las normas, permitiendo a las instituciones asignar capital con mayor confianza. Mientras tanto, las plataformas de finanzas descentralizadas han ampliado el acceso a mecanismos de préstamo y empréstito.Los préstamos sin cadenas representan el 66.9% del mercado de préstamos garantizados con criptomonedas, que suma los 73.59 mil millones de dólares.En el tercer trimestre de 2025.

Demanda de préstamos y mitigación de riesgos

La volatilidad del mercado ha motivado a las instituciones a adoptar estándares de préstamo más estrictos. Las entidades financieras centralizadas como Tether, Nexo y Galaxy ahora…Dominan el 75.66% del mercado de préstamos financieros tradicionales.crisis de crédito post-2022-2023; estas plataformasImpulsar la total colateralización y la transparencia.Para mitigar los riesgos sistémicos. Este cambio refleja una tendencia general en la industria hacia prácticas más sólidas, con las instituciones prefiriendo los préstamos garantizados en lugar de los deudas no garantizadas.

El papel de la DeFi en la mitigación de riesgos es igualmente importante. Las plataformas DeFi con permisos, que cumplen con los requisitos de verificación del cliente y control de activos ilegales, también desempeñan un papel crucial en esta área.Ofrecer a las instituciones oportunidades, al mismo tiempo que se enfrentan a desafíos regulatorios.La tokenización de los activos del mundo real ha ampliado aún más las opciones de garantías disponibles.Permitiendo a las instituciones acceder a liquidez, sin exponerse en exceso a la volatilidad inherente a las criptomonedas.Español:

Alineación de activos en tiempos de volatilidad

Las estrategias de asignación de activos institucionales han evolucionado para equilibrar riesgo y recompensa.La investigación realizada por EY-Parthenon revela que el 94% de los inversores institucionales reconoce la importancia de este tema.El valor a largo plazo de los activos digitales. Esta opinión se ve reforzada por la claridad regulatoria, como la Ley GENIUS de los Estados Unidos (2025).Se proporcionaron directrices para las stablecoins y los activos criptográficos.Dichos marcos reducen las barreras de entrada, especialmente en lo que respecta a los desafíos relacionados con la custodia y el cumplimiento de las normas.De acuerdo con la investigación de EY-Parthenon.Español:

Durante períodos de inestabilidad, las instituciones han ajustado sus asignaciones para protegerse de los riesgos macroeconómicos. Por ejemplo…El 24% de los inversores institucionales interactúa con los protocolos DeFi.Se da prioridad a los derivados y a la participación en proyectos para obtener rendimiento. Mientras tanto, los ETP de criptomonedas se han convertido en un medio preferido para invertir.El 69% de los inversores que planifican sus asignaciones para el año 2025 han optado por estos productos.Este tendencia destaca un cambio estratégico, de la negociación especulativa hacia carteras diversificadas que buscan contrarrestar los efectos de la inflación.De acuerdo con el análisis del mercado.Español:

Evolución de las regulaciones y perspectivas futuras

Los desarrollos regulatorios en los años 2025–2026 están destinados a fortalecer la adopción institucional de estas tecnologías.La regulación MiCA de la UE, que se implementará en su totalidad para el año 2025, y la legislación sobre criptomonedas adoptada por ambos partidos políticos en los Estados Unidos.Integrará los activos digitales en la financiación tradicional. Estos marcos abordan las incertidumbres existentes.Fomentar la confianza en las criptomonedas como una clase de activos principal.Español:

Sin embargo, la volatilidad sigue siendo sensible a las declaraciones regulatorias. Por ejemplo:Las acciones de los responsables políticos chinos durante el período 2023-2025 han intensificado las fluctuaciones del mercado.Especialmente durante la pandemia. Por el contrario, las políticas favorables a las criptomonedas en los Estados Unidos, como la eliminación de las directrices restrictivas de la SEC…Han fortalecido la confianza de los inversores.A medida que las regulaciones globales se acercan entre sí, se espera que el mercado se estabilice.Permitiendo que las instituciones asignen capital de manera más predecible.Español:

Conclusión

El crecimiento del préstamo en criptomonedas está estrechamente relacionado con la adopción institucional y el desarrollo de la infraestructura necesaria para su uso. A medida que la demanda de préstamos se desplaza hacia modelos basados en garantías y la diversificación de las inversiones se ve facilitada por los ETP y los RWA, el mercado pasa de una fase especulativa a una fase de integración estratégica. La claridad regulatoria será crucial para mantener este impulso, asegurando que el papel de las criptomonedas como herramienta de cobertura y diversificación sea realizado de manera efectiva. Para las instituciones, el futuro radica en equilibrar la innovación con la gestión de riesgos; este es un paradigma que definirá la próxima era en la inversión en activos digitales.