El aumento de las metas de ganancias de AECOM choca con las evaluaciones negativas de los analistas.

“Análisis a futuro”: Los analistas esperan que AECOM informe un beneficio por acción de $1.16 en el primer trimestre de 2026. Esto representa una disminución del 11.5% en comparación con el año anterior. Además, los ingresos se estiman en $3.53 mil millones, lo cual representa una disminución del 12% en términos anuales.Los datos históricos muestran que, en los últimos dos años, AECOM ha superado las estimaciones de EPS en un 88% de las veces. En cambio, solo en el 38% de los casos se ha superado la estimación de ingresos. Esto indica una evolución inconsistente en términos de resultados financieros. Cuatro revisiones a la baja en las estimaciones de EPS y dos en las estimaciones de ingresos en los últimos tres meses son señales de precaución por parte de los analistas. Recientemente, AECOM inició una revisión estratégica de su negocio de gestión de obras, al mismo tiempo que eleva sus objetivos financieros. La meta promedio de precios para los próximos 12 meses, según 13 analistas, es de 130.36 dólares. Sin embargo, las recientes reducciones de valoración por parte de Goldman Sachs (de 148 a 127 dólares) y Citi (de 152 a 131 dólares) indican presiones en los márgenes de beneficio. **Revisión del rendimiento histórico**: En el cuarto trimestre de 2025, AECOM registró ingresos de 4.18 mil millones de dólares, lo que representa un aumento del 1.58% con respecto al primer trimestre. Los ingresos netos fueron de 137.71 millones de dólares, lo que representa un aumento del 2.88%. El EPS fue de 0.91 dólares. Los beneficios brutos fueron de 330.60 millones de dólares. A pesar de que los ingresos y la rentabilidad son inferiores a la media del sector, el valor de mercado de AECOM supera los estándares del sector. **Noticias adicionales**: AECOM ha obtenido un contrato de 13 años por valor de miles de millones de dólares con Scottish Water, lo que mejora su posición en el mercado de infraestructuras. Inversores institucionales como BI Asset Management han reducido sus participaciones en AECOM en un 59.8%. Además, la empresa ha aumentado su dividendo trimestral a 0.31 dólares, lo que representa un rendimiento del 1.25%. Los analistas mantienen una actitud optimista, pero también consideran que hay riesgos en términos de márgenes de beneficio. El RSI es de 29.7, lo que indica que la acción está sobrevalorada. **Resumen y perspectivas**: AECOM enfrenta situaciones financieras complicadas: crecimiento moderado en los ingresos (1.58% en el primer trimestre), pero margen de beneficio débil (2.88%). Las revisiones estratégicas y el contrato con Scottish Water ofrecen posibilidades a largo plazo. Sin embargo, las bajas estimaciones de EPS e ingresos, así como los problemas relacionados con la gestión de deuda (1.3% de deuda sobre fondos propios), plantean riesgos. Los analistas siguen siendo cautelosamente optimistas, con una meta de precios del 28.91%. Pero las recientes reducciones de valoración sugieren una tendencia bajista a corto plazo.